L'opportunità di mercato

Il Gold Protocol di nGRND è stato sviluppato all'intersezione di diversi mercati globali in rapida espansione, tra cui gestione sostenibile delle risorse e attività mineraria responsabile, investimenti consapevoli ESG, climatici e a impatto (Green Central Banking, 2025; HSBC, 2025), oro digitalizzato ed economie Web3. Nel complesso, questi settori rappresentano un cambiamento strutturale nel modo in cui risorse naturali del mondo reale, infrastrutture finanziarie e comunità digitali interagiscono e incidono concretamente sulla futura economia socioeconomica globale.

Le sezioni seguenti esaminano i principali fattori di mercato che sostengono l'opportunità a lungo termine per l'Ecosistema del Gold Protocol di nGRND, inclusi la crescente domanda di alternative sostenibili all'attività mineraria tradizionale, l'espansione delle strategie d'investimento focalizzate su ESG, clima e impatto e l'emergere di infrastrutture blockchain capaci di consentire partecipazione digitale scalabile, governance, provenienza e sistemi di tesoreria on-chain.

Gestione sostenibile delle risorse

La gestione sostenibile delle risorse e l'attività mineraria responsabile impongono obblighi e responsabilità al settore delle risorse per assicurare che le attività estrattive non compromettano la salute e il benessere a lungo termine delle persone o del pianeta in cambio di guadagni a breve termine (International Council on Mining and Metals (ICMM), 2026). I principi ICMM per la gestione responsabile dei materiali e l'attività mineraria responsabile; i requisiti di sostenibilità aziendale (CSR) e le direttive di rendicontazione CSR; gli standard ESG; e i 2030 traguardi stabiliti dai 17 SDG delle Nazioni Unite (United Nations, 2026) sono fattori sempre più critici nei mercati globali delle materie prime e delle infrastrutture, in particolare nei settori con elevato impatto ambientale e socioeconomico. L'industria aurifera globale è direttamente coinvolta in questa transizione, poiché l'oro rimane una classe di attività globale del valore di migliaia di miliardi di dollari e costituisce il fondamento mondiale della ricchezza duratura, della rilevanza economica e della protezione dall'instabilità economica.

L'estrazione aurifera tradizionale è lenta, inefficiente e dannosa per l'ambiente. Il grave degrado ambientale globale di suolo, acqua, biodiversità e sistemi atmosferici, il suo impatto dannoso sulle persone e le inefficienze della produzione d'oro evidenziano la necessità di nuovi modelli finanziari e di sostenibilità che mantengano l'oro nel sottosuolo.

Per la maggior parte delle risorse comprovate, il tempo realistico complessivo dalla scoperta iniziale dell'oro alla produzione commerciale continuativa è di 7–20 anni, a seconda dell'efficienza della giurisdizione, della complessità del giacimento, della strategia di finanziamento, dei proprietari tradizionali dei terreni, del trasferimento delle comunità, del fabbisogno energetico e dell'impatto climatico. Per la maggior parte degli sviluppatori rimane un compito difficile o, in molti casi, impossibile, e molte proprietà vengono comprate e vendute più volte prima ancora di ipotizzarne la produzione. Ciò lascia questi asset di valore inutilizzati in

Impatti ambientali e sociali della produzione d'oro

La produzione d'oro ha importanti effetti negativi sulle persone e sull'ambiente. Quanto segue illustra alcuni degli impatti dannosi, sia globali sia specifici di determinate aree geografiche.

e L'impronta di carbonio dell'industria aurifera globale rappresenta 0.3% delle emissioni globali, più di tutte le emissioni dell'aviazione intraeuropea (escluse le emissioni indirette derivanti dall'uso di elettricità) (Dehkordi et al., 2024).

¢ Le miniere d'oro emettono in media 0.8 tonnellate di CO2 per ogni oncia d'oro estratta (S&P Global Markets, 2019).

¢ Deforestazione e degrado significativi del paesaggio, inclusi erosione del suolo, carenze idriche e distruzione degli ecosistemi.

e Il consumo d'acqua nell'estrazione aurifera è enorme: per produrre 1 kg d'oro occorrono 265,000 litri d'acqua.

¢ L'estrazione aurifera genera circa 180 milioni di tonnellate di rifiuti tossici all'anno, contenenti abitualmente sostanze chimiche pericolose come arsenico, piombo, mercurio e cianuro, che spesso provocano contaminazione delle acque a livello locale e regionale e distruzione degli habitat.

e L'oro genera più rifiuti per oncia di qualsiasi altro metallo prezioso. Dal punto di vista geografico:

e Problemi di sicurezza e perdite di vite umane in aree tra cui Niger, Canada, Stati Uniti, Turchia, Australia, Burkina Faso, Ghana, Repubblica del Congo e Indonesia.

e L'Environmental Protection Agency (EPA) statunitense stima che le miniere abbandonate in roccia dura abbiano contribuito alla contaminazione di 40% dei fiumi del paese e di 50% di tutti i laghi.

e 10% di tutti i rilasci di rifiuti tossici industriali segnalati all'EPA negli Stati Uniti proviene dalle miniere d'oro.

e Quasi tre quarti di tutte le miniere attive e dei siti di esplorazione si sovrappongono a regioni definite di elevato valore conservazionistico.

Con l'intensificarsi delle politiche climatiche della Convenzione quadro delle Nazioni Unite sui cambiamenti climatici (UNFCCC), delle normative globali ESG e dei requisiti finanziari misurati rispetto agli SDG, cresce la domanda di approcci alternativi alla gestione delle risorse capaci di ridurre l'impatto ambientale e sostenere la creazione di valore economico a lungo termine. Tuttavia, mentre questa ricerca orientata alla sostenibilità dimostra l'estremo danno causato dall'industria estrattiva aurifera, si prevede che la domanda di oro continui a crescere nel tempo per le sue qualità di metallo nobile, il valore della scarsità, la durabilità e la fiducia storica come riserva di valore e strumento finanziario di copertura del rischio nei mercati globali degli investimenti. È questo il problema e l'opportunità di mercato che il Gold Protocol di nGRND intende affrontare e infine risolvere.

All'inizio del 2025, esistevano nel mondo circa 216,265 tonnellate (Neufeld, 2025) di scorte d'oro in superficie, di cui circa due terzi estratti dal 1950 (World Gold Council, 2025). Tuttavia, volumi significativi di risorse aurifere note e verificate nel sottosuolo (~184,000 tonnellate) rimangono non sviluppati, spesso per difficoltà autorizzative, infrastrutturali, finanziarie, ambientali o logistiche.

( psove crounn 7 ~97,645 t es . 44% 216,000 t ( ears ano coms. | ee: ar ~50,978 t l 23%

€ ;) q SCORTE GLOBALI TOTALI D'ORO (IN SUPERFICIE + NEL SOTTOSUOLO): 528,000 TONNELLATE y

International Council on Mining and Minerals (CMM), 2025 US Geological Society, 2025,

Mentre circa 70% delle Risorse minerarie nel sottosuolo è detenuto dalle grandi società minerarie operative o senior di Fascia 1, circa 30% delle Risorse minerarie è attribuibile a società minerarie junior, meno propense a giungere all'estrazione e a contribuire alla produzione d'oro (London Bullion Market Association (LBMA), Webb, 2026).

Queste Risorse minerarie rappresentano la sostanziale opportunità di mercato a monte raggiungibile dalle iniziative di monetizzazione dei Siti Preserved Gold di nGRND, poiché tali risorse aurifere sono spesso attualmente inutilizzabili sul piano economico nonostante la verifica geologica. Le Riserve nel sottosuolo che probabilmente supereranno questi ostacoli e arriveranno all'estrazione non sono un mercato obiettivo per nGRND.

Il Gold Protocol di nGRND intende sfruttare questo contesto di mercato in evoluzione introducendo Preserved Gold: risorse aurifere note e verificate nel sottosuolo, intenzionalmente mantenute nel terreno e monetizzate attraverso iniziative di estrazione evitata e uso alternativo dei terreni della durata di 30–100 anni. Anziché dipendere dall'estrazione dannosa per l'ambiente, il Protocollo è sostenuto da distribuzioni di ricavi reali provenienti da una serie di iniziative e strategie di monetizzazione dell'impatto misurato ESG, SDG e di altri aspetti della sostenibilità.

Questa soluzione innovativa consente di misurare l'impatto dell'Ecosistema del Gold Protocol di nGRND rispetto all'articolo 6 dell'Accordo di Parigi UNFCCC, ai 17 traguardi SDG dell'ONU, ai quadri normativi ESG e ad altri quadri climatici e di biodiversità. Ciò posiziona il Protocollo come modello aziendale e tecnologico all'avanguardia che supporta la scoperta di oro verificato per proprietari e investitori, affrontando al contempo l'esigenza critica di transizione verso un'economia a basse emissioni di carbonio, più sostenibile e con effetti positivi sul clima, basata sulla gestione sostenibile delle risorse naturali.

Investimenti ESG, SDG e di sostenibilità e ricchezza naturale

Gli investimenti globali si sono già spostati verso strategie ESG, SDG, di sostenibilità e di riduzione del rischio climatico che combinano rendimenti finanziari con risultati ambientali e sociali misurabili. Il mercato degli investimenti a impatto valeva USD$1.33 mila miliardi nel 2024 e dovrebbe raggiungere USDS1.88 mila miliardi entro il 2029 (The Business Research Company, 2024; 2026).

A prescindere dalla loro importanza per un'economia a basse emissioni di carbonio, i crediti di carbonio, come quelli generati dall'estrazione evitata nei Siti preservati, sono una materia prima d'investimento non inclusa nella categoria dell'impatto e dovrebbero crescere da USD$933 miliardi nel 2025 a circa USD$16.4 mila miliardi entro il 2034,, con un tasso annuo di crescita composto (CAGR) di 37.68% (SpaceNus, 2025). Questa opportunità di crescita esponenziale è trainata da una crescente spinta globale normativa e di conformità e da una maggiore consapevolezza degli investitori sui potenziali benefici di questa classe d'investimento alternativa. Tale andamento è inoltre non correlato ai mercati tradizionali di obbligazioni, azioni, fondi e immobili, offrendo una diversificazione del portafoglio interessante che protegge dalla volatilità economica.

Gli investitori nella ricchezza naturale sono sempre più spinti a esplorare infrastrutture sostenibili, mercati del carbonio e strategie alternative basate su asset reali nell'ambito di questa più ampia transizione globale.

L'oro pone una sfida significativa a questa transizione: nonostante l'indiscutibile danno causato dall'estrazione, rimane da migliaia di anni un asset importante negli investimenti globali per la sua scarsità, durabilità, fungibilità e la consolidata percezione di riserva di valore (Vantage Markets, 2024).

L'oro continua a fungere da asset di riserva strategica per governi, banche centrali, istituzioni e investitori privati, grazie al suo ruolo storico di copertura dall'inflazione e dal rischio finanziario sistemico. Mentre altri asset perdono valore, l'oro tende ad apprezzarsi nei periodi di inflazione, incertezza geopolitica, instabilità valutaria e volatilità dei mercati finanziari. Questo è più vero oggi che mai: gli eventi macroeconomici senza precedenti del 2025 hanno prodotto il maggiore rendimento annuo dell'investimento (ROI) sui mercati auriferi dal 1979,, generando oltre 65% di ROI prima della correzione nel January 2026 (Jury, J.P. Morgan Private Bank, 2026).

Il Gold Protocol di nGRND è stato sviluppato in risposta alla crescente necessità di approcci più sostenibili alla gestione e monetizzazione delle risorse naturali. Così facendo, nGRND ha realizzato un sistema alternativo che impedisce l'estrazione dannosa, assicura risorse aurifere nel sottosuolo e genera ricavi dai Programmi dei siti, distribuiti per sostenere il Gold Protocol di nGRND.

Mentre i mercati globali e i quadri normativi continuano a evolversi, nGRND è ben posizionato all'intersezione

tra preservazione sostenibile delle risorse, gestione della ricchezza naturale e infrastrutture RWA di nuova generazione.

METRICHE DEI RISULTATI CLIMATICI, DEL MIGLIORAMENTO DELLE COMUNITÀ E DELL'IMPATTO SOCIALE

METRICHE DEI RISULTATI DI BIODIVERSITÀ, RIPRISTINO E PRESERVAZIONE

Infrastrutture Web3 e oro digitalizzato

La tecnologia Web3 e i cryptoasset stanno trasformando sempre più il funzionamento delle infrastrutture finanziarie, dei sistemi di proprietà

e dei mercati globali degli investimenti, in particolare riguardo all'oro digitalizzato.

Dal lancio di Bitcoin nel 2009,, il settore degli asset digitali si è espanso in un'industria globale da migliaia di miliardi di dollari, con oltre 580 milioni di partecipanti nel mondo, pari a un'adozione globale superiore a 9.9% (Singh, 2026), e comprende applicazioni quali criptovalute, finanza decentralizzata (DeFi), stablecoin, sistemi di identità

digitale ed economie di partecipazione basate su smart contract.

L'adozione dei cryptoasset è sempre più trainata dalla necessità economica, dall'inclusione finanziaria e da dinamiche guidate dai giovani

70% - Gen Z (18–28) 61% - Millennials (29–44) 40% - Gen X (45–60) 22% - Boomers+ (61+)

Adozione dei wallet digitali per gli acquisti: ° 84% - Gen Z ° 81% - Millennials ° 60% - Gen X ¢ 30% - Boomers+ Statistiche sugli investitori: © 60% degli utenti crypto globali ha meno di 35 anni (Gen Z e Millennials). e 45% degli investitori crypto è composto da Millennials. e La Gen Z investe tipicamente meno di USD$1,000. ¢ L'adozione della Gen X cresce più rapidamente, con quote di investimento significativamente superiori.

e Tra i titolari di ETF su cryptoasset, l'allocazione mediana è circa 5% del patrimonio totale (The State of Stablecoins, 2025).

Rapidità di accesso al mercato: giochi Web3

Il Gold Protocol di nGRND è pronto a valorizzare il proprio Percorso di partecipazione Gioco e altre attività e partnership gamificate come modalità più accessibile e rapida per presentare l'Ecosistema a nuovi partecipanti, in un contesto in cui il gioco costituisce già una parte sostanziale delle transazioni blockchain.

e La capitalizzazione degli asset digitali nel settore dei giochi, in particolare dei token di giochi blockchain, era stimata tra circa $8.83 miliardi e $17.8 miliardi alla fine del 2024 (Kroger, 2024).

L'Ecosistema del Gold Protocol di nGRND include giochi mobile sponsorizzati, tra cui Gold Fest e Dig It, che insieme hanno già attirato oltre 855,000 giocatori in più di 200 paesi. Questa base di partecipanti è stata costruita attraverso titoli distinti, progettati per introdurre il grande pubblico a nuove economie digitali basate sul valore. In entrambi i giochi, gli Utenti attivi giornalieri (DAU) superano in media 220,000,, indicando una forte fidelizzazione oltre i picchi iniziali di iscrizione.

Avvertenza BVI e giochi Web3

Il Gold Protocol di nGRND richiede che i propri asset videoludici Web3, incluse, a titolo esemplificativo ma non esaustivo, tutte le operazioni autonome degli asset, quali supporto tecnico, assistenza clienti, marketing e controllo qualità, siano gestiti interamente al di fuori delle BVI e vietino la partecipazione ai soggetti residenti nelle Isole Vergini Britanniche. I residenti delle BVI che tentano di aggirare il divieto saranno esclusi dallo scambio di qualsiasi ricompensa di gioco con qualsiasi Gold Protocol Token di nGRND o corrispettivo di qualsiasi natura attraverso gli asset, poiché potrebbero violare il BVI Gaming and Betting Control Act, 2020 (e successive modifiche).

@ I giocatori si registrano per l'accesso anticipato al ™@ I giocatori guadagnano ricompense dal Gold Protocol di nGRND ecosistema Gold Protocol di nGRND GAMEEX DIGIT GRND” % La Stagione 2ègiàqui *

La Stagione 1 in numeri. & @ © -_ oe 855,000 549,000 306,000 [ OLTRE 20K USD IN RICOMPENSE USDC E $NUGS ot | “21 GIORNI -_ ® 3) . ISCRIVITI ORA SU GLEAM! free] secre ener 220,000 201 6.503T

Parallelamente, negli ultimi 10 anni, 175 tonnellate, ossia 22%, di tutti gli investimenti in oro sono state digitali, inclusi gli ETF (World Gold Council, 2026). Nel 2026, The Royal Mint (Regno Unito) ha spiegato che i giovani (Gen Z) si preparano a investire £9.4 miliardi, mentre alcol, viaggi e fast fashion passano in secondo piano. Esiste una mentalità da «oro digitale», e molti ritengono che l'offerta DigiGold di The Royal Mint sia un modo semplice e conveniente per possedere oro e diversificare il portafoglio.

Il finanziamento a lungo termine orientato alla sostenibilità esercita una forte attrattiva su questo pubblico, grazie alla Doppia tesoreria di Preserved Gold, alla sua eventuale rivalutazione realizzata e alla monetizzazione dei Siti preservati per 30–100 anni. Mentre la struttura di tokenizzazione dell'Ecosistema rimane intenzionalmente flessibile, l'architettura del Protocollo basata su utility token è stata progettata per supportare future integrazioni con quadri di risorse naturali tokenizzate, strutture di asset alternativi, sistemi sostenuti dalla tesoreria e più ampie infrastrutture digitali delle materie prime

con l'evolversi delle condizioni di mercato e dei contesti normativi.

Posizionamento sul mercato e vantaggio competitivo

Il Gold Protocol di nGRND combina tre potenti fattori di distribuzione del valore che distinguono nGRND da qualsiasi concorrente:

Preservando l'oro nel sottosuolo, il Gold Protocol di nGRND sostiene la preservazione ambientale con effetti positivi sul clima e riduce emissioni di carbonio significative, rispondendo all'esigenza di una tutela etica delle persone e del pianeta. nGRND riconosce questo oro verificato nel sottosuolo come asset strategico della tesoreria che può ricompensare i partecipanti attraverso la sua eventuale rivalutazione realizzata.

I partecipanti contribuiscono ai Siti Preserved Gold e ne beneficiano: questi monetizzano iniziative di uso alternativo dei terreni il cui impatto viene misurato rispetto a obiettivi ambientali, sociali e di governance (ESG), di biodiversità e ai 17 obiettivi di sviluppo sostenibile delle Nazioni Unite (SDG). Attraverso l'Ecosistema del Gold Protocol di nGRND, i partecipanti vengono ricompensati da iniziative che producono risultati positivi per le comunità, gli ambienti naturali e le generazioni future.

La Piattaforma di staking e ricompense nGRND trasforma la detenzione passiva in partecipazione attiva ricompensata. I titolari possono mettere in staking token NGRND [NGRND) e guadagnare ricompense attraverso il coinvolgimento nei Percorsi di partecipazione, inclusi Governance, Apprendimento, Promozione, Segnalazione, Impatto, Benessere, Gioco e attività degli Agenti basate sull'IA.

Le ricompense vengono corrisposte ai partecipanti allo staking dal Fondo ricompense di staking, sostenuto dai ricavi derivanti dall'eventuale realizzazione della rivalutazione della Tesoreria Preserved Gold, dalla monetizzazione degli usi alternativi dei terreni e da altre distribuzioni di ricavi.

Il Gold Protocol di nGRND crea un'intersezione unica di: esposizione alla tesoreria Preserved Gold

Impatto misurato delle iniziative ESG, SDG e di altra sostenibilità Partecipazione della comunità

Allineando gli incentivi economici alla tutela etica, il Gold Protocol di nGRND consente ai partecipanti di costruire valore contribuendo a preservare le risorse naturali per le generazioni future.

Gold Protocol di nGRND

Valore sottostante Tesoreria + utilità Oro nel sottosuolo Oro fisico in caveau Oro fisico in caveau Oro fisico Estrazione necessaria No No v Sì v Sì v Sì

Generazione di rendimento V Staking + ecosistema Nessuna ~3-4% limitato Nessuna Nessuna

Utilità del token V Elevata Minima Nessuna Minima Nessuna Diritti di governance v Sì No No No No

Mercato obiettivo Retail + Web3 + ESG ESG + macro Istituzionale Crypto + retail Investitori globali Scalabilità VY. Elevata (nessun limite minerario) Elevata Limitata Limitata Limitata Narrazione centrale «Valore senza estrazione» «Oro senza attività mineraria» «Oro con rendimento» «Proprietà digitale dell'oro» _-«Riserva di valore»